PROGRAMA DE ENTRENAMIENTO EJECUTIVO EN NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIÓN FINANCIERA Módulo III: Áreas Funcionales de Apoyo Nicolás Canevaro Bocanegra www.Institutodeniif.com
NIIF 10: ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS
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AGENDA • • • • •
Objetivos y alcance Definiciones Control, poder y rendimientos Requerimientos de contabilización Casos prácticos de aplicación
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OBJETIVO Principios para la preparación y presentación de estados financieros consolidados cuando la entidad controla una o más entidades distintas
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ALCANCE Una entidad que es una controladora presentará estados financieros consolidados, con excepción de: -
-
Si es controlada por otra entidad y se ha informado a los propietarios que no se efectuará; Aquellas cuyos instrumentos de deuda o patrimonio no se negocian en un mercado público; No registra sus EE FF, ni se encuentra en proceso de hacerlo; y Su última controladora o las intermedias elabora consolidados. www.Institutodeniif.com
DEFINICIONES Actividades Relevantes
Control en una Participada
Estados Financieros Consolidados
Son aquellas de la Participada que afectan de forma significativa a sus rendimientos.
Un inversor controla una participada cuando está expuesto, o tiene derecho, a Rendimientos variables procedentes de su implicación en la participada y tiene la capacidad de influir en esos rendimientos a través de su poder sobre ella.
Los estados financieros de un grupo en el que los activos, pasivos, patrimonio, Ingresos, gastos, y los flujos de efectivo de la controladora y sus subsidiarias se presentan como si se tratase de una sola entidad económica.
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DEFINICIONES
Grupo
Poder
Una controladora y todas sus subsidiarias.
Derechos existentes que otorgan la capacidad presente de dirigir las actividades relevantes.
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CONTROL Un inversor controla una participada si y solo si éste reúne todos los elementos siguientes: a) Poder sobre la participada.
b) Exposición, o derecho, a rendimientos
variables procedentes de su implicación en la participada. c) Capacidad de utilizar su poder sobre la participada para influir en el importe de los rendimientos del inversor. www.Institutodeniif.com
PODER Un inversor tiene poder sobre una participada cuando este posee derechos que le otorgan la capacidad presente de dirigir las actividades relevantes, es decir, las actividades que afectan de forma significativa a los rendimientos de la participada.
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RENDIMIENTOS Un inversor esta expuesto, o tiene derecho, a rendimientos variables procedentes de su implicación en la participada cuando los rendimientos del inversor procedentes de dicha implicación tienen el potencial de variar como consecuencia del rendimiento de la participada. www.Institutodeniif.com
VINCULACIÓN ENTRE PODER Y RENDIMIENTO Un inversor controla una participada si el inversor no tiene solo poder sobre la participada y exposición o derecho a rendimientos variables procedentes de su implicación en la participada, sino que también tiene la capacidad de utilizar su poder para influir en el rendimiento del inversor como consecuencia de dicha implicación en la participada. www.Institutodeniif.com
REQUERIMIENTOS DE CONTABILIZACIÓN Una controladora elaborará estados financieros consolidados utilizando políticas contables uniformes para transacciones y otros sucesos que siendo similares, se hayan producido en circunstancias parecidas.
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INFORMACIÓN FINANCIERA CONSOLIDADA Identificación de control e influencia significativa Cuantitativas: Hasta 19.99%
Inversor
De 20% hasta 50%
No se evidencia influencia significativa ni control Influencia Significativa (asociada)
Valuación de inversión al costo, o valor razonable Valuación de inversión por el método de participación patrimonial
Más de 50%
Control (subsidiaria o www.Institutodeniif.com sucursal)
Consolidación
INFORMACIÓN FINANCIERA CONSOLIDADA Cualitativas:
a) Representación en el directorio o en el
cuerpo gobernante equivalente de la compañía en la que se invierte; b) Participación en los procesos de elaboración de políticas;
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INFORMACIÓN FINANCIERA CONSOLIDADA Cualitativas:
c) Transacciones
importantes entre el inversionista y la compañía en la que se invierte; d) Intercambio de personal de gerencia; o e) Suministro de información técnica esencial. www.Institutodeniif.com
INFORMACIÓN FINANCIERA CONSOLIDADA Los estados financieros consolidados son presentados para el grupo de entidades, como si se tratara de una sola entidad.
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INFORMACIÓN FINANCIERA CONSOLIDADA Implica, la eliminación de transacciones y saldos entre las entidades que se consolidan. Los estados financieros consolidados son distintos a los estados financieros integrados (combinados); en estos últimos no se eliminan transacciones y saldos entre las entidades que se consolidan, sino solamente se suman todos los saldos. www.Institutodeniif.com
INFORMACIÓN FINANCIERA CONSOLIDADA Interés Minoritario:
Es la parte de los resultados netos de las operaciones y de los activos netos de una subsidiaria atribuibles a intereses no propios de la principal, directamente, o a través de subsidiarias, indirectamente. www.Institutodeniif.com
INFORMACIÓN FINANCIERA CONSOLIDADA Una principal (matriz) debe presentar estados financieros consolidados a menos que a su vez sea una subsidiaria de propiedad total, o que virtualmente sea una subsidiaria de propiedad total y obtenga la aprobación de los propietarios del interés minoritario para no presentar estados financieros consolidados. www.Institutodeniif.com
APLICACIÓN PRÁCTICA CASO 01:
Enunciado: La matriz A dedicada a la fabricación de autos tiene una participación en el patrimonio de la empresa B, importadora de autopartes, de 80 %. La empresa A tiene otra subsidiaria C, Distribuidora, con una participación de 90%. Hay una empresa D, exportadora en la cual A no tiene participación directa, B tiene una participación de 30% en D. C participa en D con 22 % www.Institutodeniif.com
APLICACIÓN PRÁCTICA CASO 01:
Se pide: Determinar la participación de la empresa A en D, ¿cuál es el grupo consolidable?
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APLICACIÓN PRÁCTICA CASO 01:
Solución: Participación de la empresa A en D A en B
B en D
80
A en D vía B
30
2,400
24.00
100 A en C
C en D 90
A en D vía C 22
1,980
19.80
100 Total www.Institutodeniif.com
A en D
43.80
APLICACIÓN PRÁCTICA CASO 02:
Enunciado: La empresa A dedicada a la fabricación de cerveza tiene dos subsidiarias. En la subsidiaria B empresa dedicada a la fabricación de cajas de cerveza tiene una participación del 90 % y en la subsidiaria C, empresa dedicada a la fabricación de botellas tiene una participación del 80% dadas las siguientes estructuras patrimoniales: www.Institutodeniif.com
APLICACIÓN PRÁCTICA CASO 02:
Enunciado: Patrimonio A Capital Reservas Resultados Acumulados Resultados del ejercicio
Patrimonio B
Patrimonio C
500,000.00 300,000.00 100,000.00 180,000.00
200,000.00 40,000.00 50,000.00 60,000.00
150,000.00 50,000.00 30,000.00 80,000.00
1,080,000.00
350,000.00
310,000.00
La empresa B ha emitido 2,000 acciones a S/.100 cada una conformando un capital social de S/.200,000 de los cuales A adquirió el 90 %, valorizadas en S/.180,000 pagando S/.330,000.www.Institutodeniif.com
APLICACIÓN PRÁCTICA CASO 02:
Enunciado: La empresa C emitió 150,000 acciones a S/.1 cada una conformando un capital de S/.150,000 pagando S/.248,000 Se pide: Determinar el interés minoritario, determinar el mayor valor pagado.
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APLICACIÓN PRÁCTICA CASO 02:
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APLICACIÓN PRÁCTICA CASO 02:
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NIIF 11: ACUERDOS CONJUNTOS
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OBJETIVO Establecer los principios para presentación de información financiera por entidades que tengan una participación en acuerdos que son controlados conjuntamente.
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ALCANCE Se aplicará por todas las entidades que sean una parte de un acuerdo conjunto.
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ACUERDOS CONJUNTOS Un acuerdo conjunto es aquel mediante el cual dos o más partes mantienen control conjunto.
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ACUERDOS CONJUNTOS Un acuerdo conjunto tiene las siguientes características: a) Las partes están obligadas por un acuerdo contractual. b) El acuerdo contractual otorga a dos o más de esas partes control conjunto sobre el acuerdo.
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CONTROL CONJUNTO Control conjunto es el reparto del control contractualmente decidido de un acuerdo, que existe solo cuando las decisiones sobre las actividades relevantes requieren el consentimiento unánime de las partes que comparten el control.
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TIPOS DE ACUERDO CONJUNTO Una operación conjunta es un acuerdo conjunto mediante el cual las partes que tienen control conjunto del acuerdo tienen derecho a los activos y obligaciones con respecto a los pasivos, relacionados con el acuerdo. Esas partes se denominan operadores conjuntos.
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TIPOS DE ACUERDO CONJUNTO Un negocio conjunto es un acuerdo conjunto mediante el cual las partes que tienen control conjunto del acuerdo tienen derecho a los activos netos del acuerdo. Esas partes se denominan partícipes de un negocio conjunto.
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ESTADOS FINANCIEROS DE LAS PARTES DE UN ACUERDO CONJUNTO Operaciones conjuntas: Un operador conjunto contabilizará en relación con su participación en una operación conjunta: a)Sus activos, incluyendo su participación en los activos mantenidos conjuntamente; b)Sus pasivos, incluyendo su participación en los pasivos incurridos conjuntamente; c)Sus ingresos de actividades ordinarias procedentes de la venta de su participación en el producto que surge de la operación conjunta; www.Institutodeniif.com
ESTADOS FINANCIEROS DE LAS PARTES DE UN ACUERDO CONJUNTO Operaciones conjuntas: d)Su participación en los ingresos de actividades ordinarias procedentes de la venta del producto que realiza la operación conjunta; y e)Sus gastos, incluyendo su participación en los gastos incurridos conjuntamente.
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ESTADOS FINANCIEROS DE LAS PARTES DE UN ACUERDO CONJUNTO Negocios conjuntas: Un participe de un negocio conjunto reconocerá su participación en un negocio conjunto como una inversión y contabilizará esa inversión utilizando el método de la participación.
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ESTADOS FINANCIEROS SEPARADOS En sus estados financieros separados, un operador conjunto o partícipe de un negocio conjunto contabilizará su participación en:
a) Una operación conjunta (Párrafos 20 a 22) b) Un negocio conjunto (Párrafo 10 de NIC 27)
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ESTADOS FINANCIEROS SEPARADOS En sus estados financieros separados, una parte que participe en un acuerdo conjunto, pero no tenga el control sobre éste, contabilizará su participación en: a) Una operación conjunta (Párrafo 23) b) Un negocio conjunto de acuerdo con la NIIF 9, a menos que tenga influencia significativa sobre el negocio conjunto, entonces aplicará el párrafo 10 de la NIC 27. www.Institutodeniif.com
LAS CONDICIONES DEL ACUERDO CONTRACTUAL Operación Conjunta: El acuerdo contractual proporciona a las partes del acuerdo conjunto derecho a los activos y obligaciones con respecto a los pasivos relacionados con el acuerdo.
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LAS CONDICIONES DEL ACUERDO CONTRACTUAL Negocio Conjunto: El acuerdo contractual proporciona a las partes del acuerdo conjunto derecho a los activos netos del acuerdo es decir, es el vehículo separado, no las partes, quien tiene derecho a los activos y obligaciones con respecto a los pasivos, relacionados con el acuerdo).
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DERECHO A LOS ACTIVOS Operación Conjunta: El acuerdo contractual establece que las partes del acuerdo conjunto comparten todos los intereses (por ejemplo derechos, titularidad o propiedad) sobre los activos relacionados con el acuerdo en una proporción especificada (por ejemplo en proporción a la participación en la propiedad de las partes en el acuerdo o en proporción a la actividad realizada a través del acuerdo que se les atribuye directamente). www.Institutodeniif.com
DERECHO A LOS ACTIVOS Negocio Conjunto: El acuerdo contractual establece que los activos comprados en el acuerdo o adquiridos con posterioridad por el acuerdo conjunto son activos del acuerdo. Las partes no tienen participación (es decir, no tienen derechos, titularidad o propiedad), sobre los activos del acuerdo.
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OBLIGACIONES CON RESPECTO A LOS PASIVOS Operación Conjunta: El acuerdo contractual establece que las partes del acuerdo adjunto comparten todos los pasivos, obligaciones, costos y gastos en una proporción a la participación en la propiedad de las partes en el acuerdo o en proporción a la actividad realizada a través del acuerdo que se les atribuye directamente, El acuerdo contractual establece que las partes del acuerdo conjunto son responsables de las demandas planteadas por terceros. www.Institutodeniif.com
OBLIGACIONES CON RESPECTO A LOS PASIVOS Negocio Conjunto: El acuerdo contractual establece que el acuerdo conjunto es responsable de las deudas y obligaciones del acuerdo. El acuerdo contractual establece que las partes del acuerdo conjunto son responsables del acuerdo solo en la medida de sus inversiones respectivas en el acuerdo o de sus respectivas obligaciones a aportar al capital adicional o no pagado de acuerdo, o ambos. El acuerdo contractual señala con los acreedores del acuerdo conjunto no tienen derecho de recurso contra ninguna parte con respecto a deudas u obligaciones del www.Institutodeniif.com acuerdo.
INGRESOS DE ACTIVIDADES ORDINARIAS, GASTOS Y RESULTADOS DEL PERIODO Operación conjunta: El acuerdo contractual establece la distribución de los ingresos de actividades ordinarias y gastos sobre la base del rendimiento relativo de cada parte en el acuerdo conjunto. Por ejemplo, el acuerdo contractual puede establecer que los ingresos de actividades ordinarias y gastos se distribuyen sobre la base de la capacidad que cada parte utiliza de la planta operada conjuntamente, que podría diferir de su participación en la propiedad del acuerdo conjunto. www.Institutodeniif.com
INGRESOS DE ACTIVIDADES ORDINARIAS, GASTOS Y RESULTADOS DEL PERIODO Operación conjunta: En otras ocasiones, las partes pueden tener acordado compartir el resultado del periodo relacionado con el acuerdo sobre la base de una proporción especificada, tal como la participación en la propiedad de las partes en el acuerdo. Esto no impediría al acuerdo ser una operación conjunta si las partes tienen derechos a los activos, y obligaciones con respecto a los www.Institutodeniif.com pasivos, relacionados con el acuerdo.
INGRESOS DE ACTIVIDADES ORDINARIAS, GASTOS Y RESULTADOS DEL PERIODO Negocio Conjunto: El acuerdo contractual establece la participación de cada parte en el resultado del periodo relacionado con las actividades del acuerdo.
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GARANTÍAS Operación Conjunta y Negocio Conjunto: Normalmente se requiere que las partes de los acuerdos conjuntos proporcionen garantías a terceros de que, por ejemplo, recibirán un servicio del acuerdo conjunto, o proporcionarán financiación a éste. La provisión de estas garantías, o el compromiso de las partes de proporcionarlas, no determina, por si misma, que el acuerdo conjunto sea una operación conjunta o un negocio conjunto es si las partes tienen obligaciones con respecto a los pasivos relacionados con el acuerdo (para algunos de los cuales las partes pueden, o no, haber proporcionadowww.Institutodeniif.com una garantía).
INTERACCIÓN ENTRE LA NIIF 10, 11 Y NIC 28
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APLICACIÓN PRÁCTICA Caso 1 Operación Conjunta - Enunciado: Debido a que los smartphones hay que presentarlos en cajas de cartón, más un manual de funcionamiento, se ha contratado a la imprenta “La Cajita S.A.C.” para que prepare dicho empaque y manuales por un monto de S/. 750,000 el cual será asumido en 70% por El Chip S.A.C. y 30% por Plasticón S.A.C. El proceso de fabricación y empaque se inició el 6 de mayo y se terminó el 19 de octubre del 2013. Se pide: • Determinar www.Institutodeniif.com qué tratamiento dar a este contrato según la NIIF 11.
APLICACIÓN PRÁCTICA Caso 1 Operación Conjunta - Enunciado: Se pide: Determinar qué tratamiento dar a este contrato según la NIIF 11.
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APLICACIÓN PRÁCTICA Caso 1 Operación Conjunta - Solución: Razonamiento: De acuerdo con la NIIF 11, una operación conjunta implica tan sólo el uso de activos y otros recursos de los participantes en el mismo, y no la constitución por acciones. En este caso no es necesario que se lleve contabilidad independiente.
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APLICACIÓN PRÁCTICA Caso 1 Operación Conjunta - Solución: Contabilización en El Chip S.A.C. ------------------ 1 -----------------63 Gastos de servicios prestados por terceros 633 Impresión encargada a terceros 40 Tributos, contraprestaciones y … por pagar 4011 Impuesto General a las Ventas 42 Cuentas por pagar comerciales – terceros 4212 Emitidas Por la porción del servicio de empaque Prestada por “La Cajita” S. A. C. (70% de 750,000) www.Institutodeniif.com
S/ 525,000
S/
94,500 619,500
APLICACIÓN PRÁCTICA Caso 1 Operación Conjunta - Solución: Contabilización en El Chip S.A.C. ------------------ 2 -----------------92 Costos del servicio 79 Cargas imputables a cuenta de costos Para el reconocimiento del costo de la producción Que incluye su porción sobre los costos de instalación.
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S/ XXX
S/ XXX
APLICACIÓN PRÁCTICA Caso 1 Operación Conjunta - Solución: Contabilización en El Chip S.A.C. ------------------ 3 -----------------12 Cuentas por cobrar comerciales - terceros 1212 Emitidas en cartera 40 Tributos, contraprestaciones y … por pagar 4011 Impuesto General a las Ventas 70 Ventas 702 Productos terminados Por la venta de 50,000 smartphones x 140
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S/ 826,000
S/
126,000 700,000
APLICACIÓN PRÁCTICA Caso 1 Operación Conjunta - Solución: Contabilización en Plasticon S.A.C. ------------------ 1 -----------------63 Servicios prestados por terceros 633 Conducción encargada a terceros 40 Tributos, contraprestaciones y … por pagar 4011 Impuesto General a las Ventas 42 Cuentas por pagar comerciales – terceros 4211 Otras cuentas por pagar Por porción del servicio de impresión prestado a “La Cajita S.A.C” www.Institutodeniif.com
S/ 225,000
S/
40,500 265,500
APLICACIÓN PRÁCTICA Caso 1 Operación Conjunta - Solución: Contabilización en Plasticon S.A.C. ------------------ 2 -----------------92 Costos del servicio 79 Cargas imputables a cuenta de costos Para el reconocimiento del costo de la producción Que incluye su porción sobre los costos de instalación.
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S/ XXX
S/ XXX
APLICACIÓN PRÁCTICA Caso 1 Operación Conjunta - Solución: Contabilización en Plasticon S.A.C. ------------------ 3 -----------------12 Cuentas por cobrar comerciales - terceros 1212 Emitidas en cartera 40 Tributos, contraprestaciones y … por pagar 4011 Impuesto General a las Ventas 70 Ventas 702 Productos terminados Por la venta de 50,000 smartphones x 60
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S/ 354,000
S/
54,000 300,000
APLICACIÓN PRÁCTICA Caso 2 - Enunciado: La compañía ‘Manson’, la compañía ‘Candy’ y la compañía ‘London’ son dueñas de 30%, 30% y 40%, respectivamente, del patrimonio de la compañía ‘Vertiente’. ‘Manson’ y ‘Candy’ suscribieron un acuerdo por el cual las decisiones estratégicas relacionadas con ‘Vertiente’ deben ser tomadas en acuerdo por ambas partes. ¿Las siguientes afirmaciones son verdaderas o falsas, de acuerdo con la NIIF 11 Acuerdos conjuntos? 1.London’ es una inversionista en ‘Vertiente’ 2. ‘Manson’ debe registrar su participación en las utilidades de ‘Vertiente’ por referencia a los dividendos por cobrar a ‘Vertiente’ www.Institutodeniif.com
APLICACIÓN PRÁCTICA Caso 2 - Enunciado: ¿Las siguientes afirmaciones son verdaderas o falsas, de acuerdo con la NIIF 11 Acuerdos conjuntos? London’ es una inversionista en ‘Vertiente’ ‘Manson’ debe registrar su participación en las utilidades de ‘Vertiente’ por referencia a los dividendos por cobrar a ‘Vertiente’ Afirmación (1) a.Falsa b.Falsa c.Verdadera d.Verdadera
Afirmación (2) Falsa Verdadera Falsa Verdadera
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APLICACIÓN PRÁCTICA Caso 2 - Enunciado: ¿Las siguientes afirmaciones son verdaderas o falsas, de acuerdo con la NIIF 11 Acuerdos conjuntos?
‘London’ es una inversionista en ‘Vertiente’ ‘Manson’ debe registrar su participación en las utilidades de ‘Vertiente’ por referencia a los dividendos por cobrar a ‘Vertiente’ Afirmación (1) Afirmación (2) a. Falsa Falsa b. Falsa Verdadera c. Verdadera Falsa d. Verdadera Verdadera Con base en el acuerdo firmado entre Manson y Candy, Vertiente es un negocio conjunto. London no es parte de este acuerdo, así que es un participante en este negocio conjunto. Manson es un participante en la entidad con control conjunto y, por lo tanto, debe ser contabilizado de www.Institutodeniif.com acuerdo con la NIIIF 11 Acuerdos conjuntos.
NIIF 13: MEDICIÓN DEL VALOR RAZONABLE
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OBJETIVO Esta NIIF: a)Define valor razonable; b)Establece en una sola NIIF un marco para la medición del valor razonable; y c)Requiere información a revelar sobre las mediciones del valor razonable.
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ALCANCE Esta NIIF se aplicará cuando otra NIIF requiera o permita mediciones a valor razonable o información a revelar sobre mediciones a valor razonable (y mediciones, tales como valor razonable menos costos de venta, basados en el valor razonable o información a revelar sobre esas mediciones).
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ALCANCE Excepto para: a)Transacciones con pagos basados en acciones que queden dentro del alcance de las NIIF 2 Pagos basados en acciones; b)Transacciones de arrendamiento que queden dentro del alcance de la NIIF 16 Arrendamientos; c)Mediciones de tengan alguna similitud con el valor razonable pero que sean valor razonable, tales como el valor neto realizable de la NIC 2 Inventarios o valor en uso de la NIC 36 Deterioro del valor de los activos. www.Institutodeniif.com
VALOR RAZONABLE Es el precio que sería recibido por vender un activo o pagado por transferir un pasivo en una transacción ordenada entre participantes del mercado en la fecha de la medición.
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VALOR RAZONABLE Una medición del valor razonable requiere que una entidad determine todos los elementos siguientes: a)El activo o pasivo concreto que es el objeto de la medición (de forma congruente con su unidad de cuenta). b)Para un activo no financiero, la premisa de valoración que es adecuada para la medición (de forma congruente con su máximo y mejor uso). www.Institutodeniif.com
VALOR RAZONABLE Una medición del valor razonable requiere que una entidad determine todos los elementos siguientes: c)El mercado principal (o más ventajoso) para el activo o pasivo. d)Las técnicas de valoración adecuadas para la medición, considerando la disponibilidad de datos con los cuales desarrollar datos de entrada que representen los supuestos que los participantes del mercado utilizarían al fijar el precio del activo o pasivo y el nivel de la jerarquía del valor razonable en la que clasifican los datos de entrada. www.Institutodeniif.com
ACTIVO O PASIVO SUJETO A VALOR RAZONABLE Una medición del valor razonable es para un activo o pasivo concreto. Por ello, al medir el valor razonable una entidad tendrá en cuenta las características del activo o pasivo de la misma forma en que los participantes del mercado las tendrían en cuenta al fijar el precio de dicho activo o pasivo en la fecha de la medición.
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ACTIVO O PASIVO SUJETO A VALOR RAZONABLE Estas características incluyen los siguientes elementos: a)La condición y localización del activo; y b)Restricciones, si las hubiera, sobre la venta o uso del activo.
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ACTIVO O PASIVO MEDIDO A VALOR RAZONABLE Activo o pasivo considerado de forma independiente
• Por ejemplo, un instrumento financiero o un activo no financiero; o
Un grupo de activos, un grupo de pasivos o un grupo de activos y pasivos
• Por ejemplo, una unidad generadora de efectivo o un negocio. www.Institutodeniif.com
LA TRANSACCIÓN Una medición del valor razonable supondrá que el activo o pasivo se intercambie en una transacción ordenada entre participantes del mercado para vender o transferir el pasivo en la fecha de la medición en condiciones presentes.
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LA TRANSACCIÓN Una medición del valor razonable supondrá que la transacción de venta del activo o transferencia del pasivo tiene lugar: a)En el mercado principal del activo o pasivo; o b)En ausencia de un mercado principal, en el mercado más ventajoso para el activo o pasivo.
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PARTICIPANTES DEL MERCADO Una entidad medirá el valor razonable de un activo o un pasivo utilizando los supuestos que los participantes del mercado para fijar el precio del activo o pasivo, suponiendo que los participantes del mercado actúan en su mejor interés económico.
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PARTICIPANTES DEL MERCADO La entidad identificará las características que distinguen generalmente a los participantes del mercado, considerando factores específicos para todos los elementos siguientes: a)El activo o pasivo; b)El mercado principal (o más ventajoso) para el activo o pasivo; y c) Los participantes del mercado con los que la entidad realizará una transacción en ese mercado.
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EL PRECIO El valor razonable es el precio que se recibirá por la venta de un activo o se pagaría por la transferencia de un pasivo en una transacción ordenada en el mercado principal (o más ventajoso) en la fecha de la medición en condiciones de mercado presentes (es decir, un precio de salida) independientemente de si ese precio es observable directamente o estimado utilizando otra técnica de valoración.
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EL PRECIO El precio del mercado principal (o más ventajoso) utilizado para medir el valor razonable del activo o pasivo no se ajustará por los costos de la transacción. Los costos de transacción se contabilizarán de acuerdo con otras NIIF. Los costos de transacción no son una característica de un activo o un pasivo; más bien, son específicos de una transacción y diferirán dependiendo de la forma en que una entidad realice una transacción con el activo o pasivo. www.Institutodeniif.com
EL VALOR RAZONABLE DE ACTIVOS NO FINANCIEROS Máximo y mejor uso de los activos no financieros Tendrá en cuenta la capacidad del participante de mercado para generar beneficios económicos mediante la utilización del activo en su máximo y mejor uso o mediante la venta de este a otro participante de mercado que utilizaría el activo en su máximo y mejor uso.
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EL VALOR RAZONABLE DE ACTIVOS NO FINANCIEROS Máximo y mejor uso de los activos no financieros El uso que es legalmente permisible El uso que es físicamente posible
El uso que es financieramente factible
Medición del máximo y mejor uso de un activo no financiero tendrá en cuenta lo siguiente www.Institutodeniif.com
USO FISICAMENTE POSIBLE Tendrá en cuenta las características físicas del activo que los participantes del mercado tendrían en cuenta al fijar el precio del activo (por ejemplo, localización o dimensión de una propiedad).
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USO LEGALMENTE PERMISIBLE Tendrá en cuenta las características físicas del activo que los participantes del mercado tendrían en cuenta al fijar el precio del activo (por ejemplo, localización o dimensión de una propiedad).
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USO FINANCIERAMENTE FACTIBLE Tendrá en cuenta si una utilización del activo que es físicamente posible y legalmente permisible genera un ingreso o flujos de efectivo adecuados (teniendo en cuenta los costos de conversión del activo para esa finalidad) para producir una rentabilidad de la inversión que los participantes del mercado requerirían de una inversión en ese activo destinado a ese uso. www.Institutodeniif.com
PREMISA DE VALORACIÓN PARA ACTIVOS NO FINANCIEROS El máximo y mejor uso de un activo no financiero establece la premisa de valoración utilizada para medir el valor razonable del activo, de la forma siguiente: a)El máximo y mejor uso de un activo no financiero puede proporcionar el valor máximo para los participantes del mercado mediante su utilización en combinación con otros activos como un grupo (como se instaló o configuró, en cualquier caso, para su uso) o en combinación con otros activos y pasivos (por www.Institutodeniif.com ejemplo, un negocio).
PREMISA DE VALORACIÓN PARA ACTIVOS NO FINANCIEROS b) El máximo y mejor uso de un activo no financiero puede proporcionar, aisladamente, el valor máximo para los participantes del mercado. Si el máximo y mejor uso del activo es utilizarlo de forma aislada, el valor razonable del activo es el precio que se recibiría en una transacción presente por vender el activo a participantes del mercado que lo utilizarían de forma independiente.
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VALOR RAZONABLE EN EL RECONOCIMIENTO INICIAL Cuando se adquiere un activo o se asume un pasivo en una transacción de intercambio para ese activo o pasivo, el precio de la transacción es el precio pagado por adquirir el activo, o recibido por asumir el pasivo (un precio de entrada).
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VALOR RAZONABLE EN EL RECONOCIMIENTO INICIAL Por el contrario, el valor razonable del activo o pasivo es el precio que se recibiría por vender el activo o pagaría por transferir el pasivo (un precio de salida). Las entidades no venden necesariamente activos a los precios pagados para adquirirlos. De forma análoga, las entidades no necesariamente transfieren pasivos a los precios recibidos por asumirlos.
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VALOR RAZONABLE EN EL RECONOCIMIENTO INICIAL
VALOR RAZONABLE
• Precio de salida, que se recibirá por vender un activo o se pagaría por transferir un pasivo. Los gastos de transacción en una operación no forman parte de él pero los gastos de transporte sí. www.Institutodeniif.com
INFORMACIÓN A REVELAR Una entidad revelará información que ayude a los usuarios de sus estados financieros a evaluar los dos elementos siguientes: a)Para activos y pasivos que se miden a valor razonable sobre una base recurrente o no recurrente en el estado de situación financiera después del reconocimiento inicial, las técnicas de valoración y los datos de entrada utilizados para desarrollar esas mediciones. www.Institutodeniif.com
INFORMACIÓN A REVELAR b) Para mediciones del valor razonable recurrentes utilizando datos de entrada no observables significativas (Nivel 3), el efecto de las mediciones sobre el resultado del periodo u otro resultado integral para el periodo.
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INFORMACIÓN A REVELAR Para cumplir con este objetivo, una entidad considerará todos los elementos siguientes: El nivel de detalle necesario para satisfacer los requerimientos de información a revelar; Cuánto énfasis poner en cada uno de los distintos requerimientos; Cuánta agregación o desglose realizar; y - Si los usuarios de los estados financieros necesitan información adicional para evaluar la información cuantitativa revelada. www.Institutodeniif.com
APLICACIÓN PRÁCTICA Caso 1:
La empresa METALES ANDINOS S.A. se dedica a la comercialización de oro en el mercado internacional, y mantiene al 31.12.2015 en su almacén 100 onzas de oro valorizadas a $ 8,000, no obstante, por razones de coyuntura internacional y la escasa demanda de los países industrializados, el precio de este mineral al 31 de enero de 2016 ha disminuido a $ 7,500 por onza. Al respecto, nos consulta acerca del tratamiento contable de este hecho, de acuerdo a las NIIF y al PCGE. www.Institutodeniif.com
APLICACIÓN PRÁCTICA Solución: De acuerdo a lo establecido en el párrafo 5 de la NIC 2, las existencias que cotizan en un mercado internacional activo se miden por su precio de cotización internacional (valor razonable), a diferencia de las existencias que se miden por su coto o su valor neto de realización (el menor). Ahora bien, la NIC 2 define el valor razonable como el precio que se recibiría por vender un activo o que se pagaría por transferir un pasivo en una transacción ordenada entre participantes de mercado en la fecha de la medición. www.Institutodeniif.com
APLICACIÓN PRÁCTICA Solución: En ese sentido, los cambios en la cotización del oro deben afectar los resultados del ejercicio. Veamos el siguiente cuadro:
Detalle Existencias: 100 onzas
Al Al 31.12.2015 01.01.2016 ($8,000 x /$7,500 x onza) onza) 800,000
750,000
Diferencia
Tipo de cambio
Ajuste por Valor Razonable
50,000
3.100
155,000
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APLICACIÓN PRÁCTICA Solución: Dicho esto, la empresa debe efectuar el siguiente asiento: Cta.
Descripción
66
Pérdida por medición de activos no financieros al valor razonable
661
Activo realizable
6611
Mercaderías
66112
Costo
20
Mercadería
201
Mercaderías manufacturadas
2011
Mercaderías manufacturadas
20112
Valor razonable
Debe
Haber
155,000
155,000
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APLICACIÓN PRÁCTICA Caso 2: En fecha 01.11.2015, la empresa AGROFLIP S.A.C. adquiere dos ganados a un valor razonable menos los gastos de venta de S/. 48,000 cada uno, con el fin de ser destinados a la reproducción. Sobre el particular, al realizar la medición al valor razonable de dichos activos al 31.12.2015, los citados ganados tienen un valor razonable menos los gastos de venta de S/. 43,000 cada uno.
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APLICACIÓN PRÁCTICA Solución: A efectos de verificar el tratamiento de esta operación, es preciso considerar lo siguiente: Fecha
Valor Razonable
Cantidad
01.11.2015
S/ 48,000
3
S/ 144,000
31.12.2015
S/ 43,000
3
S/ 129,000
Pérdida por medición a Valor razonable
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Total
S/ 15,000
APLICACIÓN PRÁCTICA Solución: Dicho esto, la empresa debe efectuar el siguiente asiento: Cta.
Descripción
66
Pérdida por medición de activos no financieros al valor razonable
662
Activo inmovilizado
6622
Activo biológico
35
Activos biológicos
351
Activos biológicos en producción
3511
De origen animal
35111
Valor razonable
Debe
Haber
15,000
15,000
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Bibliografía • Normas Internacionales de Información Financiera 2015 o 2016 • PCGE Comentarios y Casos Prácticos Basados en NIIF
• Consultas IFRS – Web Accounting Advisory • Página web de la Superintendencia del Mercado de Valores • Estados financieros de empresas consultadas en la página web de la SMV. www.Institutodeniif.com
